11月27日财经新闻

【宏观市场综述】

周二，因特朗普誓言要对加拿大、墨西哥和中国征收关税，美元指数小幅反弹，最终收涨 0.06%， 报 106.90。基准的 10 年期美债收益率收报 4.3100%；对货币政策更敏感的两年期美债收益率收报 4.2580%。

 因市场消息称欧佩克+开始讨论再次推迟增加石油产量事宜，以及美国、以色列和黎巴嫩等均确 认美国主导下的黎巴嫩停火协议达成，国际油价几乎收平，WTI 原油最终收跌 0.12%，报 68.93 美 元/桶；布伦特原油收跌 0.14%，报 72.45 美元/桶。 

【全球要闻】 

1. 以色列安全内阁批准黎以停火协议，拜登称以将逐步撤出剩余部队 据央视新闻，当地时间 11 月 26 日，以色列安全内阁批准黎以停火协议。盘中曾涨近 2%的美油转 跌后一度跌 1.2%。以色列总理内塔尼亚胡表示，以色列“将执行这份协议，并对任何违规行为做出 强烈反应”。达成黎以停火协议将能使以色列“重点关注伊朗的威胁，重整部队和完善武器配备”。 拜登称，以色列总理内塔尼亚胡和黎巴嫩总理米卡提表示已经接受停火协议。协议将于当地时间 27 日凌晨 4 时生效。 

2. 墨西哥总统反呛特朗普，将通过报复式关税反击威胁 墨西哥总统辛鲍姆称，美国仅靠威胁和施加关税无法有效解决非法移民和其自身的毒品消费危机， 关税将令通用和福特等在墨西哥建厂的美国大型汽车制造商受损，“如果用一项关税作为对另一项关 税的回应，如此反复，直到我们将共享企业置于风险之中。” 

3. 高盛警告：特朗普的关税提案将推动美国核心 PCE 通胀上涨 0.9% 美国当选总统特朗普提出的对加拿大和墨西哥商品征收 25%关税的提议，虽然预计每年将带来近 3000 亿美元收入，但会加剧通胀，导致美国核心 PCE 通胀上升 0.9%。

 4. 2024 年地方政府专项债务新增限额调整为 9.9 万亿元 财政部公布的数据显示，全国人大常委会批准增加 6 万亿元地方政府债务限额后，2024 年地方政府 专项债务新增限额从 3.9 万亿元增加到 9.9 万亿元，2024 年末地方政府专项债务限额调整为 35.5 亿元。 

5. 美国楼市先行指标新屋销售 10 月环比大跌超 17% 美国新屋销售 10 月环比大跌，创 2013 年 7 月以来最大环比跌幅。飓风海伦和米尔顿袭击了美国东 南部部分地区，导致美国最大房地产区的销售延迟。同日 S&P/CS 数据显示，美国西海岸城市的房 价增长正在快速放缓，9 月西雅图、圣地亚哥、洛杉矶、旧金山和波特兰的房价环比均出现下降。 

6. 1-10 月国有企业营业总收入同比增长 0.9% 财政部：1-10 月，国有企业营业总收入 676606.0 亿元，同比增长 0.9%。国有企业利润总额 35371.9 亿元，同比下降 1.1%。国有企业应交税费 48524.7 亿元，同比下降 0.4%。10 月末，国有企业资产 负债率 64.9%，上升 0.1 个百分点。 

【产业信息】

1. 瑞银给特斯拉“泼冷水” 核心汽车业务只占市值 12%，剩下 1 万亿市值都是“星辰大海”。瑞银表示，“汽车业务市值占比跌 破平均水平”这一现象在过去四年中仅发生过两次，分别给特斯拉股价带来了超过 30%和 70%的回 调。并且，当前特斯拉的预期市盈率已达 100 倍，远超过去两年平均水平，投资者要想继续增持该 股，需要抱有极大信念感。 

2. 广州调整住房公积金政策 广州住房公积金管理中心发布通知称，使用住房公积金贷款购买自住住房的，一人申请贷款的最高额度调整至 80 万元，两人或两人以上购买同一套自住住房共同申请贷款的最高额度调整至 160 万 元。购买首套及第二套自住住房申请住房公积金贷款的，最低首付款比例为 20%。其中，购买保障 性住房的，住房公积金贷款最低首付款比例为 15%。